Det viktigaste i korthet
- Riksbanken har sänkt styrräntan med 2,25 procentenheter sedan räntetoppen våren 2024.
- Storbankerna har inte sänkt de rörliga bolåneräntorna i samma utsträckning som Riksbankens räntesänkningar.
- En väl förhandlad boränta kan spara hushåll tusentals kronor varje månad.
Riksbankens åttonde räntesänkning levererades på tisdagen, vilket summerar räntesänkningarna till hela 2,25 procentenheter sedan räntetoppen våren 2024. Det innebär att styrräntan nu ligger på 1,75%. Efter att hushållen kämpat med höga levnadskostnader senaste åren, och bolånekostnader som skjutit i höjden, kommer lägre räntenivåer att underlätta för många skuldtyngda hushåll.
Svenskar är nämligen bland de i Europa som drabbas hårdast av kraftiga räntehöjningar, då majoriteten sitter på rörliga bolåneräntor. Andelen hushåll med rörlig ränta ökade även med nästan 15 procentenheter under 2024 jämfört med året innan, vilket kan förklaras av en förhoppning om lägre räntenivåer framöver, enligt en rapport från Finansinspektionen.
Storbanker håller tillbaka på boräntesänkningar
Vid en jämförelse med historiska listräntor hos tre av våra storbanker är det tydligt att listräntorna inte har hängt med nedåt i samma takt som Riksbankens räntesänkningar. Handelsbanken är den som sänkt listräntan minst, med bara 2,10 procentenheter jämfört med listräntan under räntetoppen. Det är således 0,15 procentenheter mindre än Riksbankens totala räntesänkningar.
För bolånetagare hos Nordea och Swedbank är det något bättre, där har listräntan sjunkit med 2,15 procentenheter jämfört med räntetoppen. Men ingen av bankerna har sänkt med 2,25 punkter likt Riksbanken. Både SEB och Länsförsäkringar saknar historiska listräntor på sin hemsida, varav de inte är med i denna granskning.
Finansminister Elisabeth Svantesson är kritisk till att storbanker inte har sänkt sina boräntor lika mycket som Riksbanken och säger att hon ”hoppas att fler sätter press på sin bank att sänka räntan.”
”Många familjer har haft det tufft under en längre tid. Vi är många som hjälpts åt att få ned inflationen. Riksbanken, parterna och regeringen, alla har tagit sitt ansvar. Att nu bankerna inte tar sitt ansvar sticker i ögonen på många svenskar”, säger Elisabeth Svantesson till Affärsvärlden.
Att en bank håller tillbaka på en sänkning på 10 punkter, eller 0,10 procentenheter, kan kännas obetydligt, men kan handla om tusenlappar varje år för bolånetagare. Ser man på ett års sikt innebär denna uteblivna sänkning på 10 punkter en räntekostnad på 3.000 kronor för ett bolån på 3 miljoner. För ett lån på 1 miljon kronor är samma summa 1.000 kronor. Om banken håller tillbaka med 15 punkter kostar det ett hushåll med lån på 3 miljoner 4.500 kronor per år, eller 1.500 kronor för ett hushåll med lån på 1 miljon.
Bankerna har samtidigt mycket att tjäna på att inte sänka listräntan med 10 punkter. Svenska hushåll hade i februari 2025 bostadslån på strax över 5.000 miljarder kronor från monetära finansinstitut, vilket innebär en intjäning på 5 miljarder kronor vid en högre bolåneränta på 10 punkter.
Bankernas så kallade räntenetto, som är skillnaden mellan en banks ränteinkomster och ränteutgifter, har varierat över tid och med räntenivån. Men statistik från SCB visar tydligt att sparräntan släpade efter bolåneräntan när styrräntan blev högre efter nollränteperioden, något som bankerna fått kritik för bland annat från Riksbanken.
“Även om räntedifferensen kommit ned något i takt med räntesänkningarna ligger den fortfarande på en högre nivå jämfört med innan styrräntan började höjas över noll”, konstaterar SCB.
Snitträntan bättre vägvisare för vad hushållen faktiskt betalar
Enligt Finansinspektionen är dock inte listräntan en bra utgångspunkt för att ta reda på vad konsumenter faktiskt får för ränta. I stället behöver man titta på snitträntan.
”Vi följer löpande bankernas snitträntor i relation till styrräntan och kan konstatera att bankernas snitträntor generellt följt riksbankens senaste sänkningar. Det kan dock skilja en del mellan enskilda institut”, säger Moa Langemark, konsumentskyddsekonom Finansinspektionen.
I deras senaste granskning noterades en skillnad på 0,30 procentenheter mellan den bank som gav högst respektive lägst genomsnittsränta. Det innebär 6.000 kronor på ett år för ett lån på två miljoner kronor.
Om man som bolånetagare dock inte förhandlar om sin enskilda bolåneränta efter Riksbankens räntesänkningar, utan har samma ränterabatt, kommer de annonserade förändringarna på listräntan vara de som slår igenom.
”Det är därför viktigt att som konsument vara uppmärksam på hur räntorna utvecklas”, säger Langemark och tillägger att det kan vara en god idé att se sig om efter andra alternativ om man är missnöjd med den ränta ens bolånegivare erbjuder.
“Relationen är inte direkt mellan Riksbankens styrränta och löpande bolåneräntan”
Enligt såväl Handelsbanken som Swedbank och Nordea påverkas deras listpriser på bolån av flera faktorer, exempelvis marknadsräntorna, som påverkar bankens upplåningskostnader.
”Utgångspunkten är att vi ska ha ett konkurrenskraftigt pris och det bästa helhetserbjudandet. Utifrån det följer vi ränteläget och gör löpande justeringar”, säger Swedbank och tillägger: ”Om man som kund inte är nöjd med sin bolåneränta är man varmt välkommen att kontakta Swedbank för ytterligare dialog.”
Nordea poängterar att deras sänkning ligger före Riksbankens, i och med att Riksbankens räntesänkning på 25 punkter inte slår igenom förrän den 1 oktober.
“Med andra ord är relationen inte direkt mellan Riksbankens styrränta och bankens prissättning”, säger Nordea.
Handelsbanken lyfter att deras ränteerbjudanden utformas individuellt utifrån varje kunds specifika ekonomiska situation och att kunder kan ta kontakt med sin rådgivare på sitt lokala kontor, “inte minst i ett ekonomiskt läge där räntorna sjunker.”
