Jusqu’à présent, l’année a été favorable aux marchés boursiers européens, l’indice Morningstar Europe ayant enregistré une hausse de 16,2 % entre le 1er janvier et le 28 novembre.
Début avril, lorsque le marché a atteint son niveau le plus bas, les actions européennes dans leur ensemble affichaient une décote de plus de 15 % par rapport à leur juste valeur. Depuis lors, cet écart s’est réduit, le marché européen affichant un ratio cours/juste valeur de 0,99, ce qui correspond à une décote de 1 % (au 30 novembre).
À l’heure actuelle, les marchés européens semblent encore relativement bon marché par rapport aux bourses américaines. En outre, les politiques budgétaires et les mesures de relance publique dans des pays clés tels que l’Allemagne créent de nouvelles opportunités dans les secteurs des infrastructures, de la défense, de l’énergie et des technologies.
Afin d’aider les investisseurs à trouver les meilleures stratégies axées sur les actions européennes à grande capitalisation, nous répertorions ici les fonds et les ETF pour lesquels les analystes de Morningstar sont particulièrement optimistes.
Que sont les fonds Actions Europe Grandes Capitalisation Mixte ?
Les portefeuilles actions mixtes à grande capitalisation européenne sont assez représentatifs de l’ensemble du marché boursier européen en termes de taille, de taux de croissance et de prix. Les actions figurant dans les 70 % supérieurs du marché boursier européen sont définies comme des actions à grande capitalisation. Le style mixte (blend) est attribué aux fonds qui ne présentent pas de caractéristiques prédominantes en matière de croissance (growth) ou de valeur (value). Ces fonds ont tendance à investir dans l’ensemble des secteurs industriels européens. Au moins 75 % du total des actifs sont investis en actions et au moins 75 % des actifs en actions sont investis en actions européennes.
Les 5 meilleurs fonds et ETF Actions Europe Grandes Cap. Mixte en 2025
Afin d’identifier les meilleurs fonds et ETF Europe Large Cap Blend, nous avons sélectionné les stratégies disponibles pour les investisseurs français qui ont obtenu la meilleure note Morningstar Medalist Rating, à savoir Gold, avec une couverture des analystes de 100 %, en excluant les notes quantitatives élaborées par notre modèle d’apprentissage automatique. Tous les fonds et ETF figurant dans la liste ont un actif d’au moins 100 millions d’euros. Les données sont mises à jour au 28 novembre.
- Robeco QI European Conservative Equities
- UBS Core MSCI Europe UCITS ETF EUREA
- UBS(Lux) Fund Solutions II - UBS MSCI Europe
- Vanguard European Stock Index Fund
- iShares Europe Equity Index Fund
Comme la sélection a été effectuée sur la base de la part d’actions la moins coûteuse pour chaque fonds, certains peuvent être répertoriés avec des parts qui ne sont pas accessibles aux investisseurs individuels, ou peuvent être destinés aux investisseurs institutionnels et nécessiter des investissements minimums importants. Les versions de ces fonds destinées aux investisseurs individuels peuvent être assorties de frais plus élevés, ce qui réduit la performance pour les souscripteurs. En outre, le Medalist Rating peut varier entre les différentes parts d’un fonds.
Morningstar prévoit que les fonds figurant dans cette liste surpasseront leurs concurrents sur l’ensemble d’un cycle de marché. Cependant, même si tous les fonds de notre liste appartiennent à la même catégorie, ils peuvent adopter des stratégies différentes et donc se comporter différemment les uns des autres. Les investisseurs doivent s’informer avec soin afin de comprendre exactement dans quoi un fonds donné investit avant de l’acheter.
Voici un aperçu rapide des deux fonds de la liste dont les actifs sous gestion dépassent le milliard d’euros. N’hésitez pas à consulter le rapport complet de chaque fonds pour plus de détails.
UBS Core MSCI Europe UCITS ETF
- Taille du fonds: 1 milliard d’euros
- Morningstar Medalist Rating: Gold
- Morningstar Star Rating: -
- Frais courants : 0,10%
Le fonds UBS Core MSCI Europe UCITS ETF, d’une valeur d’un milliard d’euros, a été lancé en août 2025.
L’indice MSCI Europe est un indice avec environ 400 composants, conçu pour mesurer la performance des actions à grande et moyenne capitalisation sur 15 marchés européens développés. Le Royaume-Uni, la France, la Suisse et l’Allemagne représentent généralement les pondérations les plus importantes, représentant ensemble environ 70 % de l’indice.
La répartition sectorielle est équilibrée, le secteur financier représentant environ 20 % de l’indice. Viennent ensuite les secteurs de l’industrie, de la santé et des biens de consommation courante, qui représentent chacun entre 10 % et 15 %.
Les dix principales positions représentent généralement environ 20 % de la pondération totale de l’indice, ce qui indique un niveau de concentration modéré. Il s’agit généralement de sociétés européennes de premier plan telles que Nestlé, Shell, ASML, SAP, Roche, AstraZeneca, Novo Nordisk et Novartis, couvrant divers secteurs et régions.
Eugene Gorbatikov, analyste
Lire le rapport complet de Morningstar sur le fonds UBS Core MSCI Europe UCITS ETF.
Vanguard European Stock Index Fund
- Taille du fonds: 5,3 milliards d’euros
- Morningstar Medalist Rating: Gold
- Morningstar Star Rating: ★★★★★
- Frais courants : 0,08%
Ce fonds de 5,3 milliards d’euros a progressé de 16,71 % au cours des 12 derniers mois, surpassant la moyenne des fonds de sa catégorie, qui a augmenté de 12,92 %. Le fonds Vanguard, lancé en décembre 2013, a progressé de 12,74 % au cours des trois dernières années et de 11,26 % au cours des cinq dernières années.
Lire le rapport complet de Morningstar sur le Vanguard European Stock Index Fund.
